Verschil tussen preferentiële toewijzing en particuliere plaatsing

Belangrijkste verschil - Preferentiële toewijzing tegen particuliere plaatsing

Preferentiële toewijzing en private plaatsing zijn twee belangrijke methoden om effecten uit te geven die zowel door particuliere en publieke bedrijven. Het belangrijkste verschil tussen preferentiële toewijzing en private plaatsing is de groep beleggers waaraan zij zijn aangeboden. Iedere belegger kan zich abonneren op aandelen die worden aangeboden door een preferentiële toewijzing, aangezien aandelen worden toegewezen op basis van een preferentiële basis, terwijl alleen geselecteerde aandeelhouders recht hebben op de mogelijkheid om effecten te kopen in de private plaatsing.

INHOUD

  1. Overzicht en sleutelverschil
  2. Wat is de preferentiële toewijzing
  3. Wat is Privé-plaatsing
  4. Vergelijking naast elkaar - Preferentiële toewijzing vs Privé-plaatsing

Wat is Preferent Toewijzing?

Dit is de uitgifte van aandelen of andere effecten door een vennootschap aan een geselecteerde persoon of groep personen op preferentiële basis. Dit lijkt op een investeerder die effecten koopt van een bedrijf van zijn keuze uit de beurs.

Preferentiële toewijzingen omvatten niet de aandelen en effecten die zijn uitgegeven via de volgende aandelenproblemen, omdat de betrokken partijen vaak worden besloten op basis van het soort uitgifte.

Initiële openbare aanbieding (IPO)

IPO is wanneer een bedrijf voor het eerst haar aandelen aan de publieke investeerders aanbiedt door het bedrijf op een beurs te noteren. Het bedrijf kan toegang krijgen tot grotere kansen om verhoogde financiering op deze manier te verhogen.

Privé-uitgifte

Wanneer het bedrijf aandelen uitgeven aan de bestaande aandeelhouders in plaats van nieuwe investeerders, wordt dit aangeduid als rechten uitgifte. Aandelen worden toegekend op basis van de bestaande aandelenbezit en aandelen worden vaak tegen een tegenprestatieprijs tegen de marktprijs aangeboden, teneinde de aandeelhouders aan te moedigen om in te schrijven voor de uitgifte.

Employee Share Option Scheme (ESOP)

Dit biedt de bestaande medewerkers de gelegenheid om, in de toekomst, een bepaald aantal aandelen tegen een vaste prijs te kopen. Het doel van EPOS is om doelconferentie te bereiken door de doelstellingen van werknemers met die van het bedrijf af te stemmen.

ESPP Employee Share Purchase Scheme (ESPP)

ESPP biedt de mogelijkheid om aandelen van het bedrijf te kopen tegen een bepaalde prijs, normaal gesproken de aanbiedingsprijs, over een bepaalde periode.ESPP is ontworpen om een ​​soortgelijk doel te bedienen als ESOP.

Bonusaandelen

Een bonus probleem (ook wel een scrip probleem genoemd) verwijst naar de uitgifte van extra aandelen aan de bestaande aandeelhouders. Dit wordt gedaan in verhouding tot het huidige aandeelhouderschap. De liquiditeit van aandelen wordt verbeterd door de verlaagde aandelenkoers.

Uitgifte van aandelen aandelen zweten

Dit zijn aandelen uitgegeven aan werknemers en bestuurders ter erkenning van hun positieve bijdragen aan het bedrijf. De kwestie van aandelen aandelen zweten wordt gedaan door een speciale resolutie te geven. Na het uitgifte van aandelen zullen ze niet overdraagbaar zijn voor een periode van 3 jaar.

Preferentiële toewijzing door publieke bedrijven

Terwijl preferentiële toewijzingen kunnen worden gemaakt door zowel particuliere als publieke bedrijven, zijn hogere regels en voorschriften van toepassing op publieke bedrijven. Deze richtlijnen worden geïntroduceerd en geregeld door de Securities and Exchange Board. Bij nadere toewijzing in publieke bedrijven wordt bijzondere aandacht besteed aan het volgende.

  • Prijsstelling van het probleem
  • Prijsstelling van aandelen die voortvloeien uit warrants
  • Prijsstelling van aandelen bij conversie

Wat is Privé-plaatsing?

Privé-plaatsing verwijst naar het aanbod van effecten door het bedrijf aan een geselecteerde groep beleggers. Het verhogen van financiering via een beursintroductie kan zeer duur en tijdrovend zijn; dit kan vermeden worden door middel van een private plaatsing, dus deze strategie wordt de voorkeur door veel kleine bedrijven. Met deze strategie kan een bedrijf effecten aan een geselecteerde groep beleggers verkopen. Voorts zijn soorten documentatie en de juridische implicaties minder gecompliceerd en kan ze kosteneffectief worden uitgevoerd.

Een bedrijf kan binnen een boekjaar een particuliere plaatsing bieden voor maximaal 50 beleggers. Investeerders die meestal betrokken zijn bij private placement-problemen zijn ofwel institutionele beleggers (grootschalige beleggers), zoals banken en andere financiële instellingen of particuliere particulieren. Voor een individuele investeerder om deel te nemen aan een private plaatsing, moet hij een geaccrediteerde investeerder zijn, zoals omschreven in de verordeningen van de Securities and Exchange Commission (SEC).

Er zijn twee basissoorten voor particuliere plaatsing,

  • Equity Private Placement (gewone aandelen worden aangeboden als effecten)
  • Debt Private Placement (obligaties worden aangeboden als effecten)

Wat is het verschil tussen Preferentiële Toewijzing en privé-plaatsing?

Preferentiële Toewijzing tegen Privé Plaatsing

Voorkeurverdeling is de uitgifte van aandelen of andere effecten door een vennootschap aan een geselecteerde persoon of groep personen op een preferentiële basis. Privé-plaatsing verwijst naar het aanbod van effecten door het bedrijf aan een geselecteerde groep beleggers.
Veiligheid
Effecten worden aangeboden aan beleggers die een belang in het bedrijf willen verwerven. Effecten worden uitgegeven aan een groep beleggers die naar keuze van het bedrijf zijn geselecteerd.
Governance
Preferentiële toewijzing is onderworpen aan de bepalingen van sectie 62, lid 1, onder c), van de Vennootschapswet, 2013 Privé-plaatsing is geregeld in de bepalingen van sectie 42 van de Vennootschapswet, 2013.
Machtiging via de statuten (AOA)
Machtiging via AOA is verplicht Geen toestemming door de statuten vereist
Tijd Periode
Aandelen moeten worden toegewezen binnen een tijdsbestek van 2 maanden vanaf de datum van ontvangst van de gelden. Toewijzing dient binnen 12 maanden te gebeuren, gevolgd door het doorgeven van een speciale resolutie. Voor beursgenoteerde bedrijven is de specifieke periode echter veel minder. (15 dagen)

Referentielijst:

"Privé-plaatsing en preferentiële toewijzing. " De wetboom . N. p. 19 september 2016. Web. 27 januari 2017. "Wat zijn sommige voordelen van het opwekken van kapitaal door middel van private plaatsing? “ Investopedia . N. p. , 08 september 2015. Web. 27 januari 2017. "Uitgifte van effecten via Privé-plaatsing krachtens de vennootschapswet, 2013." NRS . N. p. , n. d. Web. 27 januari 2017. "Hoe beïnvloedt private plaatsing een aandelenprijs? “ Investopedia . N. p. , 28 mei 2015. Web. 27 januari 2017.

Image Courtesy: Pixabay